据央行公告，今日开展2761亿元7天期逆回购操作，利率持稳于1.4%。今日公开市场有2870亿元逆回购到期，净回笼109亿元。DR001均价1.4141%，较前一交易日下行1.36bps；DR007均价1.4754%，较前一交易日下行1.34bps；DR014均价1.5938%，较前一交易日下行7.24bps；早盘隔夜质押国股利率成交在1.50%-1.53%附近，7D质押国股利率成交在1.53%-1.55%附近，跨月14D各券质押ofr在1.7%-1.76%附近；公开市场操作后，隔夜质押国股利率成交在1.52%-1.53%附近，7d质押各券在1.53%-1.60%附近成交，其余更长期限成交寥寥。午后，资金面维持均衡态势，隔夜质押国股利率于1.50%-1.55%区间成交，质押其他各券于1.55%-1.58%区间成交；7D质押国股利率成交在1.55%-1.56%区间，质押其他各券于1.56%-1.60%区间成交。临近尾盘，隔夜押国股利率成交在1.50%附近。 境内市场：今日境内美元资金面均衡偏紧。o/n 成交于4.05-4.07；t/n 报于4.05-4.07；1w 成交于4.10-4.12；1s 报于4.10-4.12。 境外市场：今日境外资金流动性相对紧张，且港澳地区受台风天气影响，短期限价格上浮较大。o/n 报于4.08-4.12，区间内成交；t/n 报于4.08-4.15；s/n 报于4.10-4.13；1w 报于4.15-4.20；2w 报于4.20-4.23，区间内成交；3w 报于4.18-4.20；1s 报于4.20-4.23，区间内成交；2s 报于4.14-4.22；成交于4.20、4.22；3s 报于4.12-4.15；6s 报于4.00-4.02；1y 报于3.90-3.95，区间内成交。 其他币种：CNH o/n 报于0.50-0.70；tod2d 报于1.30；1s 报于1.50-1.65；3s 报于1.60-1.65。HKD on/2d 报于4.30-4.50；2w 报于3.80-4.10；1s 报于3.50-3.70，2s/3s 报于3.60-3.70；3s 报于3.50。EUR 1y 报于2.10-2.15。JPY 3s 报于0.55。GBP o/n -t/n 报于3.95。AUD 1s 报于3.75。截至下午五点十分，9月23日一级存单实际发行90支存单，实际发行量为1365亿；9月24日一级存单计划发行48支存单，计划发行量为603.1亿。今日除1M、1Y外均为工作日到期。整体3M、9M交投情绪较好。1M国股大行发在1.57%-1.59%区间，未获买盘青睐；AAA城农商发在1.57%-1.61%区间，部分城商行在1.60%的位置收获少量募集。3M国股大行发在1.58%的位置，部分国股大行在1.58%的位置逐渐起量并募满；AAA城农商发在1.57%-1.65%区间，部分城农商行在1.59%的位置募集到量。6M国股大行发在1.63%-1.65%区间，个别国股在1.65%位置收获不错募集；AAA城农商发在1.63%-1.75%区间，个别城农商在1.66%-1.71%区间收获一定量募集。9M国股大行发在1.66%-1.69%区间，部分大行于1.68%-1.69%区间收获较多募集；AAA城商行发在1.68%-1.75%区间，个别城农商于1.70%位置收获一定量募集。1Y国股大行发在1.66%-1.69%区间，部分国股大行于1.68%的位置收获少量募集；AAA城农商发在1.68%-1.76%区间，整体交投冷淡。 今日市场交投情绪较好。全天各期限成交小幅波动。日内成交主要集中在12月到期和足年cd，早盘伊始，12月到期国股大行从1.58%迅速下降0.5bp后平稳上行到1.59%；足年大行从1.68%一路上行至1.685%，随后稳定在1.6825%成交。临近尾盘，足年大行成交在1.6825%，较昨日尾盘上行约0.25bp；足年国股成交在1.6875%，较昨日尾盘上行约0.5bp。 具体来看，1M国股大行成交在1.54%-1.61%之间；3M国股大行成交在1.575%-1.59%之间；6M国股大行成交在1.64%-1.65%之间；9M国股大行成交在1.675%-1.69%之间；足年国股大行成交在1.68%-1.6875%之间。今年10月 8-38d 1.62 1.61 1.61 今年11月 39-68d 1.61 1.60 1.60 今年12月 69-99d 1.60 1.59 1.59明年1月 100-130d 1.64 1.635 1.64明年2月 131-158d 1.65 1.6475 1.65明年3月 159-189d 1.655 1.6525 1.6525明年4月 190-219d 1.6775 1.675 1.6775明年5月 220-250d 1.6825 1.68 1.6825明年6月 251-280d 1.685 1.68 1.68明年7月 281-311d 1.69 1.6875 1.69明年8月 312-342d 1.69 1.685 1.685明年9月 343-365d 1.6875 1.685 1.6875市场表现：今日票据市场，维持上周五走势，各期限利率继续窄幅震荡。早盘开盘后，跨年票市场仍然围绕大行报价成交，随着大行陆续进场收票，3月到期国股大商小幅下行。年内票交易仍是小行参与居多，配置需求为主波动较小。
